SiTime (SITM) hisseleri, ikinci çeyrek sonuçlarının beklentileri aşmasının ardından perşembe günü yaklaşık %23 değer kazandı ve analistlerden olumlu yorumlar aldı. Needham, SiTime için hedef fiyatını 850 dolardan 900 dolara yükseltti ve AL notunu korudu.
Analistler, CED (İletişim, Kurumsal ve Veri Merkezi) segmentindeki büyümenin şirketin güçlü performansında etkili olduğunu belirtti. Yönetimin 12-18 aylık görünürlük ve güçlü sipariş birikimi sayesinde büyümenin 2027’ye kadar devam etmesi bekleniyor. Özellikle CED segmentindeki mevcut rüzgarlar, yıllık gelir artışının şirketin uzun vadeli %30 hedefinin üzerine çıkmasını sağlayabilir. Ayrıca, Renesas’tan alınan yeni TPD biriminin kısa vadede çeyrek başına ek 85 milyon dolar gelir getirmesi bekleniyor. Şirket, bu iş kolunda arz sıkıntısı yaşandığını ve ek tedarik ortakları aradıklarını açıkladı. CED segmentinin gelecek yıl 1,6T gelirde yıllık bazda %100 büyümeden fayda sağlaması bekleniyor.
SiTime, ikinci çeyrekte düzeltilmiş hisse başına kazancını yıllık bazda yaklaşık %398 artırarak 2,34 dolara çıkardı. Gelir ise yıllık bazda yaklaşık %126 artışla 157,4 milyon dolara ulaştı. Her iki rakam da beklentileri aştı.
Şirketin Yönetim Kurulu Başkanı ve CEO’su Rajesh Vashist, her segmentte en az %50 büyüme yaşandığını, CED segmentinin ise %181 büyüdüğünü belirtti. 1 Temmuz’da Renesas’ın Zamanlama İş Birimi’nin satın alımının tamamlandığını ve portföye 550’den fazla saat ürünü eklendiğini söyledi.
30 Haziran itibarıyla şirketin toplam nakit, nakit benzerleri ve kısa vadeli yatırımları yaklaşık 1,92 milyar dolar seviyesinde.
SiTime, üçüncü çeyrek için gelirinin 285 milyon dolar ile 295 milyon dolar (orta nokta 290 milyon dolar) arasında olmasını bekliyor. Konsensüs gelir tahmini ise 297,74 milyon dolar.
Analistler, üçüncü çeyrek için açıklanan gelir beklentisinin, organik SiTime iş kolu için öngörülen 160 milyon dolarlık tahminin oldukça üzerinde, 205 milyon dolar olarak açıklandığını belirtti. Yönetim, 12-18 aylık görünürlük ve güçlü sipariş birikimine dikkat çekti.
Stifel de AL notunu ve 800 dolarlık hedef fiyatını yineledi.
Analistlere göre, haziran çeyreğinde gelir 157,4 milyon dolar ile hem çeyreklik bazda %38,6 hem de yıllık bazda %126,5 artış gösterdi ve 145 milyon dolarlık beklentinin %8,6 üzerinde gerçekleşti. Bu artışta, yapay zekâ veri merkezi uygulamalarına olan talep ve mobil segmentteki güç etkili oldu. CED segmenti, hiperscaler senkronizasyonu ve AAPL’ın dahili modeminin katkısıyla öne çıktı. 12-18 aylık siparişler, 2027 yılı görünürlüğünü artırıyor.
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynaklar: Seeking Alpha
