Willis Lease Finance (WLFC), 2031 vadeli %2,50 faizli dönüştürülebilir kıdemli tahvillerinin 200 milyon dolarlık halka arzını fiyatlandırdı ve yaklaşık 193,1 milyon dolar net gelir elde etmeyi hedefliyor. Arz büyüklüğü, daha önce açıklanan 175 milyon dolarlık hedeften yukarı çekildi.
Şirket ayrıca yüklenicilere 30 milyon dolara kadar ek tahvil satın almaları için 30 günlük bir opsiyon tanıdı. Morgan Stanley, BofA Securities ve Deutsche Bank Securities, arz sürecinde ortak talep toplayıcı yönetici olarak görev alıyor.
Tahviller, altı ayda bir geçmişe dönük olarak ödenecek faiz biriktirecek ve daha erken geri alınmadığı, itfa edilmediği veya dönüştürülmediği sürece 15 Mayıs 2031’de vadesi dolacak. Başlangıç dönüştürme oranı, 1.000 dolarlık anapara tutarı başına 3,7202 adet adi hisse senedi olarak belirlendi.
Şirket, tahvil ihracından elde edilecek net geliri genel kurumsal amaçlar için kullanıma sunulana kadar, kredi anlaşması kapsamındaki ödenmemiş borçları geçici olarak kapatmak için kullanmayı planlıyor. Satış işleminin, standart kapanış koşullarının sağlanmasına bağlı olarak 18 Mayıs 2026’da tamamlanması bekleniyor.
Tahvil arzıyla eş zamanlı olarak Morgan Stanley ve iştirakleri, yatırımcıların tahvillere bağlı pozisyonlarını riskten korumalarına yardımcı olmak amacıyla şirketin 281.250 adet ödünç alınmış adi hisse senedini ayrı bir halka arzla satıyor. Hisseler başlangıçta hisse başına 192 dolardan satışa sunulacak ve daha sonra Nasdaq Global Market’te ek işlemlerle satılabilecek.
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynaklar: Seeking Alpha
