RBC Capital Markets, Enbridge için “Sektör Üstü Performans” notunu ve 79 Kanada doları hedef fiyatını yineledi

RBC Capital Markets, Enbridge için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notunu ve 79 Kanada doları hedef fiyatını yineledi

RBC Capital Markets, Enbridge (ENB) için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notunu ve 79 Kanada doları hedef fiyatını salı günü yayımladığı notta yineledi. Bu değerlendirme, bankanın kısa süre önce Enbridge Finans Direktörü Pat Murray ile yatırımcı toplantıları düzenlemesinin ardından geldi.

Toplantıların öne çıkan başlıkları arasında, Batı Kanada Tortul Havzası’ndaki enerji dinamiklerinin değişimi ve ham petrol üretim seviyelerinin artışa geçerek MLO1/MLO2 gibi sermaye verimliliği yüksek boru hattı genişlemelerini desteklemesi yer aldı. Ayrıca şirketin kısa vadede %5 büyüme hedefini gerçekleştirme veya aşma potansiyeli ve önümüzdeki uzun vadeli büyüme fırsatları ışığında sermaye tahsisinde olası değişiklikler de gündeme geldi.

RBC’ye göre, yatırımcılar özellikle Kanada-Alberta Uygulama Anlaşması sonrası Enbridge’in Batı Kanada ham petrol üretimi ve çıkışı konusundaki beklentilerini merak etti. Flanagan South Pipeline ve Southern Access Extension Pipeline projelerindeki bağlayıcı açık sezon güncellemeleri de ilgi odağıydı. Ancak RBC, MLO2’nin ilerleyip pazar payını artıracağı konusunda önemli bir endişe olmadığını belirtti.

Ayrıca, Alberta hükümetinin önerdiği batı kıyısı ham petrol boru hattı projesine dair haberler beklenirken, RBC, Enbridge’in üretim, izin süreçleri ve boru hattı inşasının sıralı şekilde ilerlemesinin uzun vadeli müşteri ihtiyaçlarını karşılayacak altyapının başarıyla teslimi için kritik olduğunu vurguladığını aktardı. Banka, bu projede izinlerin kalıcılığı ve üretici desteğinin sektör oyuncuları için temel ön koşullar olması gerektiğini ekledi.

Yatırımcılar ayrıca Enbridge’in bir sonraki çok yıllık büyüme oranı güncellemesiyle de ilgilendi. Şirketin orta vadeli görünümünde (2026 ve sonrası) FAVÖK, hisse başına nakit akışı ve hisse başına kârda %5 büyüme hedefi bulunuyor. Görüşmeler, Enbridge’in bu %5 büyüme oranını on yılın sonuna kadar koruyabileceğine, hatta artırabileceğine işaret ediyor.

RBC, Enbridge’in sermaye tahsis çerçevesine yönelik yatırımcı ilgisinin sürdüğünü, özellikle şirketin önemli bir organik büyüme potansiyeline sahip olması ve enerji sektöründeki makro gelişmelerin yatırımların hızlandırılması için fırsatlar sunabileceğini belirtti. Buna satın alımlar da dahil.

Enbridge hisseleri Toronto Borsası’nda son bakışta yaklaşık %0,7 düşüşle işlem gördü.

Fiyat: 77,56; Değişim: -0,37; Yüzde Değişim: -%0,47