Nike (NKE) hisseleri, JPMorgan’ın hisseyi “YÜKSEK PORTFÖY AĞIRLIĞI” notuna yükseltmesinin ardından pazartesi günü yükseliş gösteriyor.
JPMorgan analisti Matthew Boss, Nike’ı “NÖTR” seviyesinden “YÜKSEK PORTFÖY AĞIRLIĞI” seviyesine yükseltti ve hedef fiyatını 64 dolardan 93 dolara çıkardı. Pazartesi günü yayınlanan yeni bir notta müşterilerine “sadece satın alın” dedi.
Bir dizi kontrol sonrasında analist firma, beş önemli çıkarımı işaret ederek 2026 ve 2027 mali yılı tahminlerini yükseltti.
JPMorgan analisti, yönetimin Nike’ın tasfiye eylemlerine devam etmesi nedeniyle şirketin 2026’nın ilk yarısının sonuna kadar “sağlıklı ve temiz” bir pazara dönme yolunda ilerlediğini doğruladığını söyledi. Boss, Nike yönetiminin küresel olarak satış büyümesine göre uyumlu envanter büyümesine ulaşmaya kararlı olduğunu belirtti.
Toptan sipariş defterlerinin ivme kazanmaya başladığını ve JPMorgan’ın bu ivmenin devam etmesini beklediğini söyleyen analist, sipariş defteri büyümesindeki bu dönüşün ürün inovasyonu tarafından desteklendiğini ve bunun CEO Elliot Hill liderliğindeki toparlanma çabalarının işin genelinde anlamlı bir şekilde görünmeye başladığını gösterdiğini ekledi.
Boss ayrıca, 2025’in ikinci yarısında yaklaşık 552 milyon dolarlık satışla ilgili rezerv artışını gösteren bir 10-K dosyasına dikkat çekti. Yönetim, toptan iş ortaklarının ivmesi nedeniyle yıllık artışı “anormal” olarak nitelendirdi ve analist, “Tahminlerimize göre bu durum, 2026’nın ikinci yarısındaki gelir büyümesine en az 350 baz puanlık bir yıllık artış sağlayacak.” dedi.
JPMorgan analisti ayrıca, 2028 mali yılına kadar 500 baz puandan fazla faaliyet marjı genişleme fırsatına ve 2028’in ötesinde 200 ila 300 baz puan ek genişleme fırsatına dikkat çekti.
Sonuç olarak, JPMorgan 2025 mali yılı için hisse başına kâr tahminini 1,07 dolardan 1,32 dolara yükseltti ve 12 aylık hedef fiyatını 93 dolara çıkardı.
Analist, “NKE, ürün kategorileri, coğrafyalar ve dağıtım kanalları genelinde çeşitlendirilmiş küresel spor pazarı lideridir ve birkaç çeyrek süren franchise ürün yaşam döngüsü yönetimi ve envanter tasfiyesi zorluklarının ardından 2026’nın ikinci yarısı/2027 mali yılına doğru gelir büyümesinin yeniden hızlanması için modelin bir dönüm noktasında olduğunu görüyoruz.” dedi.
Nike hisseleri, pazartesi günü yayın saatinde 3,2% artışla 78,60 dolardan işlem görüyordu.
Burada yer alan bilgiler yatırım tavsiyesi içermez. Bilgi için: Midas Sorumluluk Beyanı
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynak: Benzinga
Görsel kaynak: Shutterstock
