Dün piyasalar dramatik bir düşüş yaşadı.
Nvidia’nın rekor gelir açıklamasıyla Nasdaq ve S&P 500 güçlü yükselişle güne başlasa da akşam saatlerinde tablo tamamen değişti. Endeksler hızla geri çekildi; S&P 500 beş saat içinde 2 trilyon dolarlık piyasa değerini kaybetti ve Nvidia +%6’dan -%3’e geriledi.
Bu hızlı düşüşün arkasında, piyasanın duygu yapısının artık kutuplaşmış olması yatıyor.
Yapay zekâ yatırımlarına olan yoğun ilgi, yatırımcıları ya “uçuş” moduna ya da “kaçış” moduna iterken, yüksek kaldıraç ve günlük 1 milyar dolara yaklaşan kripto likidasyonları bu kutuplaşmayı daha da belirgin hale getiriyor. Piyasa neredeyse “duygu temelli hareket eden bir makine” gibi davranıyor.
Dalga boyunu artıran bir diğer etken ise Fed yetkililerinin açıklamaları oldu.
Akşam saatlerinde Fed Guvernörü Lisa Cook, finansal varlıklarda şişkin değerlemelerin sert düzeltme riskini artırdığı uyarısını yaptı. Aynı saatlerde Ray Dalio da yapay zekâ yatırımlarında balon riski bulunduğunu ancak panik yerine riskleri çeşitlendirmeyi tavsiye etti. Dalio’nun perspektifi yatırımcıları sakin kalmaya çağırırken, Cook’un mesajı sistemik risklere dikkat çekiyordu.
Bu açıklamalar ve piyasanın kutuplaşmış yapısı, volatiliteyi zirveye taşıdı.
S&P 500 kısa sürede +130’dan -50 puana inerken endeks yeniden 50 günlük hareketli ortalamanın altına geriledi. Korku ve Açgözlülük Endeksi Nisan’dan bu yana en düşük seviye olan 6’yı görerek aşırı korkuya işaret etti.
Endeks opsiyonlarındaki Put/Call oranının 1’e yaklaşması ise yatırımcıların call pozisyonlarını kapatıp put pozisyonlara yöneldiğini gösteriyor.
Bütün bu gelişmeler, piyasanın artık teknik ve duygu kaynaklı bir düzeltme sürecinde olduğunu gösteriyor. Aşırı değerlenmiş yapay zekâ ve teknoloji hisselerinde kısa vadeli oynaklık yüksek; ancak bu tür hareketler panik değil, piyasanın değerlemeleri yeniden dengeliyor oluşunun bir işareti.
Bu ortamda analistlerin güçlü beklentileri olan ancak teknik göstergelerde aşırı satılmış ve yılbaşından bu yana endeks performansının altında kalmış hisseler öne çıkabilir.
- Yılbaşından Bu Yana Getiri < S&P 500 Getirisi
- RSI < 30
- Hedef Fiyata Göre Yükseliş Potansiyeli > Piyasa Medyanı
- “GÜÇLÜ AL” Notu Veren Analist Sayısı > 5
📊Kriterlerimize göre piyasa değeri en yüksek şirketlerden başlayarak filtreleme yaptığımızda karşımıza şu hisseler çıkıyor:
Burada yer alan bilgiler yatırım tavsiyesi içermez. Bilgi için: Midas Sorumluluk Beyanı
