Küresel piyasalarda endeksler rekor üstüne rekor kırarken Trump’ın Çin’e açıkladığı %100 ek gümrük tarifeleri risk iştahını tersine çevirdi. Öte yandan ABD hükümetinin hâlâ kapalı kalması belirsizliği artırıyor. Artan belirsizlikle ons altın ve gümüş fiyatları zirveyi gördü.
Yurt içinde ise endekste zayıf görünüm hakim. Yeni bilanço dönemi BIST 100 için katalist olabilir.
Geçtiğimiz Haftayla İlgili Bilmen Gereken 5 Şey
- ABD Başkanı Trump, 1 Kasım itibarıyla Çin’e şu anda ödediği tarifeye ek olarak %100 gümrük vergisi uygulanacağını duyurdu. (Negatif)
- S&P 500 endeksi 6.764 seviyesini görerek yılın 33. rekorunu kırdı. (Pozitif)
- Ons altın 4.059 doları aşarak tüm zamanların en yüksek seviyesini tazeledi. Gümüş de 51,24 dolarla rekor kırdı. (Pozitif)
- Morgan Stanley, Türkiye yıl sonu enflasyon tahminini %30’dan %31,5’e yükseltirken politika faizi tahminini de 50 baz puan artırarak %37,5 olarak revize etti. (Negatif)
- Hafta başında zirve güncelleyen Bitcoin ticaret savaşları endişesiyle geri çekildi. Bitcoin %8,3, Ethereum %16,1 değer kaybetti. (Negatif)
Hisse Avı
Küresel konjonktürde üçüncü çeyrek itibarıyla kısmi bir toparlanma gözlemlense de sanayi PMI ve üretim verilerinde henüz belirgin bir iyileşme söz konusu değil.
Bu dönemde, sezonsallık etkisi yüksek sektörlerde faaliyet gösteren şirketlerde toparlanma sinyalleri daha net şekilde öne çıkıyor. Özellikle bilanço dönemlerinde fiyat hareketlerinin sertleştiği göz önüne alındığında, yüksek sezonunu yaşayan şirketler bu dönemde ayrı bir fırsat alanı yaratıyor.
Başta havacılık, alkollü içecekler, turizm ve sağlık sektörleri olmak üzere, üçüncü çeyrekte güçlü operasyonel kârlılık açıklayan ve hisseleri tarihsel çarpanlarına göre makul seyreden şirketler, son dönemde hacim artışlarıyla da ön plana çıkıyor.
- Son 2 Senede 3. Çeyrekte En Güçlü FAVÖK
- Son 10 Günlük Hacim / 20 Günlük Hacim > 0%
- FD/FAVÖK < Sektörel Rakipler ve 3 Senelik Tarihsel Ortalama
- PEG Rasyosu < 1
Haftanın Haber Özetleri
- Advanced Micro Devices (AMD), OpenAI ile yeni bir hisse alımı ve çip anlaşması imzaladı. Buna göre OpenAI, çip üreticisinin %10 hissesini satın alacak ve birkaç yıl boyunca ve birkaç nesil donanımda grafik işlem birimlerini kullanacak.
- ABD, Birleşik Arap Emirlikleri’ne milyarlarca dolar değerinde Nvidia (NVDA) çip ihracatını onayladığını bildirdi.
- ABD’de Donald Trump yönetimi, beş büyük halka açık şirkette doğrudan hisse sahibi oldu. Hükümetin satın alımları arasında yarı iletken devi Intel’de (INTC) %10 hisse, nadir toprak üreticisi MP Materials’ta (MP) %15 hisse, Lithium Americas’ta (LAC) %10 hisse, Trilogy Metals’te (TMQ) %10 hisse bulunurken US Steel Corporation’da (X) “çoğunluk hissedar” konumunda. .
- Sabancı Holding’in (SAHOL) CarrefourSA (CRFSA) ve Teknosa’yı (TKNSA) satmayı değerlendirdiği iddia edildi.
- Türk Hava Yolları (THYAO) Yönetim Kurulu Başkanı Ahmet Bolat, Boeing’den (BA) uçak alımı kapsamında motor üreticisi CFM ile görüşmelerin devam ettiğini ve anlaşma sağlanamazsa yönlerini Airbus’a çevirebileceklerini kaydetti.
- Koç Holding (KCHOL) Otomotiv Grup Başkanı Haydar Yenigün, Ford Otosan’da (FROTO) yakında 1 milyon araç kapasitesine ulaşacaklarını belirtti.
- 103,7 milyon dolar değerinde Ethereum (ETH) alan Bitmine’ın hazinesinde bulunan ETH varlıkları yaklaşık 12,4 milyar dolara ulaştı.
- Hafta içinde 1.340 doların üzerini gören BNB (BNB) tüm zamanların en yüksek seviyesine iğne attı.
- Solana ağındaki DeFi platformu Jupiter (JUP), stablecoin ihraççısı Ethena (ENA) ile birlikte kendi stablecoin’ini piyasaya sürmeyi planlıyor.
Yatırımcının Nabzı: Korku ve Açgözlülük Endeksi
ABD borsalarındaki yatırımcıların duygularını ölçen bu endeks, yatırımcıların hislerini “aşırı korku – korku – nötr – açgözlülük – aşırı açgözlülük” olmak üzere 5 seviyede gösterir.
Haftanın Özeti: Neden Düştü? Neden Yükseldi?
- YEŞİL: Advanced Micro Devices (AMD)
AMD hisseleri, OpenAI’ın milyarlarca dolarlık yapay zeka donanımı alımı planlarını açıklamasının ardından haftalık %3,3 yükseldi.
- KIRMIZI: D.R. Horton (DHI)
D.R. Horton hisseleri, Evercore ISI’ın hisseyi konut piyasasında yaşanan durgunluk nedeniyle “Endeks Üstü Performans”tan “Endekse Paralel Performans” seviyesine düşürmesi ve fiyat hedefini indirmesinin ardından haftalık %12,98 değer kaybetti.
- YEŞİL: Aksa Enerji (AKSEN)
Aksa Enerji hisseleri, son yatırımcı sunumunda yayınladığı verilere göre güçlü operasyonel görünümünü koruması ve geleceğe yönelik güçlü beklentiler yayınlaması sonrasında haftalık olarak %17,38 değer kazandı.
- KIRMIZI: Vakıfbank (VAKBN)
Vakıfbank hisseleri, TCMB Başkanı Karahan’ın enflasyon değerlendirmesinde şahin sinyal vermesi ve 23 Ekim’deki faiz kararı öncesinde indirim beklentilerinin bir miktar daha törpülenmesiyle haftalık %8,84 değer kaybetti.
- KIRMIZI: Bonk (BONK)
Piyasa riskten uzaklaşırken en riskli altcoin türü olan memecoin’lerde satışlar dikkat çekti. Memecoin’lerin toplam piyasa değeri yaklaşık %25 düşerken BONK %34,3 değer kaybetti.
- KIRMIZI: Aster (ASTER)
Önde gelen zincir üstü analiz platformu DeFiLlama, Aster’e dair bazı verilerin doğruluğuna dair kuşkular öne sürdü ve verilerin bir kısmını platformdan kaldırdı. Projenin yaşadığı güven kaybıyla ASTER %39,6 değer kaybetti.
Analist Tavsiyeleri – 6 Ekim Haftası
- Stifel, “AL” notuyla izlediği Tesla’nın (TSLA) 12 aylık ortalama hedef fiyatını 440 dolardan 483 dolara yükseltti.
- Morgan Stanley, Domino’s Pizza’nın (DPZ) 12 aylık ortalama hedef fiyatını 520 dolardan 535 dolara yükseltti ve “YÜKSEK PORTFÖY AĞIRLIĞI” notunu sabit bıraktı.
- Guggenheim, Eli Lilly’nin (LLY) “AL” notunu sabit bırakırken, 12 aylık ortalama hedef fiyatını 875 dolardan 948 dolara yükseltti.
- JPMorgan, Ionis Pharmaceuticals’ın (IONS) “NÖTR” notunu “YÜKSEK PORTFÖY AĞIRLIĞI” seviyesine, 12 aylık ortalama hedef fiyatını da 49 dolardan 80 dolara yükseltti.
Kaynak: The Fly
Ekonomik Takvim
Pazartesi: –
Salı: Fed Başkanı Powell’ın Konuşması, BlackRock (BLK) Bilanço, JPMorgan (JPM) Bilanço, Goldman Sachs (GS) Bilanço, Citi (C) Bilanço, Johnson&Johnson (JNJ) Bilanço
Çarşamba: Türkiye Bütçe Dengesi, ASML (ASML) Bilanço, Bank of America (BAC) Bilanço, Morgan Stanley (MS) Bilanço, United Airlines (UAL) Bilanço
Perşembe: TSMC (TSM) Bilanço
Cuma: S&P Türkiye Değerlendirmesi, TCMB Piyasa Katılımcıları Anketi, Euro Bölgesi Tüketici Enflasyonu (TÜFE), ABD Tarım Dışı İstihdam, ABD Ortalama Saatlik Kazanç, ABD İşsizlik Oranı, Schlumberger (SLB) Bilanço
Burada yer alan bilgiler yatırım tavsiyesi içermez. Bilgi için: Midas Sorumluluk Beyanı
