CFRA, bağımsız bir araştırma kuruluşu olarak MT Newswires’a aşağıdaki araştırma notunu iletti. CFRA analistleri görüşlerini şöyle özetledi:
Hedef fiyatımızı 114 dolar artırarak 501 dolara yükselttik. Bu değerleme, 2028 mali yılı (Haziran) için öngördüğümüz FAVÖK tahmininde 19,0x EV/FAVÖK çarpanına dayanıyor. Bu oran, CRS’nin son on iki aylık ortalama ileriye dönük EV/FAVÖK oranı olan 18,2x’in üzerinde, ancak benzer şirketlerin ortalama ileriye dönük EV/FAVÖK oranı olan 21,6x’in altında kalıyor.
2026 mali yılı hisse başına kazanç (EPS) tahminimizi 0,11 dolar artırarak 10,57 dolara, 2027 için ise 0,46 dolar artırarak 13,22 dolara çıkardık. 2028 mali yılı için ilk EPS tahminimizi 16,52 dolar olarak belirledik.
Dünyada yüksek kaliteli nikel bazlı süper alaşımlar üreten yalnızca üç nitelikli tedarikçi bulunuyor. CRS, bu alanda güçlü bir fiyatlandırma gücüne sahip. Bunu, son dönemde yapılan ve %30’un üzerinde fiyat artışı içeren uzun vadeli anlaşmalar da gösteriyor.
Şirket, 2026 mali yılının ikinci çeyreğinde üst üste 16. çeyrekte de marj artışı sağladı. SAO marjları rekor seviye olan %33,1’e ulaştı.
Yönetim, 2026 mali yılı için faaliyet geliri beklentisini 680 milyon dolar ile 700 milyon dolar aralığına yükseltti. Bu, rekor kırılan 2025 mali yılına göre %30-%33 büyümeye işaret ediyor. 2027 mali yılı için 765 milyon dolar ile 800 milyon dolar aralığındaki hedef ise korunuyor. Yönetim, bu seviyelerin de üzerine çıkmaya odaklandıklarını belirtiyor.
400 milyon dolarlık brownfield kapasite artışı, yıllık 2.100’ün üzerinde uçak üretimini hedefleyen ve pandemi öncesi zirvenin %30 üzerinde olan havacılık sektöründeki hızlı büyümeye kıyasla sınırlı bir kapasite ekliyor.
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynaklar: MT Newswires
