Mizuho, biyoteknoloji, medikal cihazlar ve sağlık hizmetleri alanlarında büyüme potansiyeli taşıyan ABD’li sağlık şirketlerini öne çıkardı.
Analize göre, önümüzdeki çeyreklerde klinik katalizörler, ticari genişleme ve operasyonel iyileşmelerle hissedar değerini artırabilecek şirketler dikkat çekiyor. Bu şirketler arasında oftalmoloji, aşılar, onkoloji, dermatoloji, medikal görüntüleme, rehabilitasyon hizmetleri ve tıbbi teknoloji alanlarında faaliyet gösterenler bulunuyor.
🎯 EyePoint (EYPT): Mizuho, EYPT için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notu ve 36 dolar hedef fiyat belirledi. Oftalmoloji odaklı biyoteknoloji şirketi, başlıca varlığı Duravyu için beklenen Faz 3 LUGANO çalışması verileri öncesinde güçlü bir konumda. Genişletilmiş salınımlı yaş tipte makula dejenerasyonu (wet AMD) tedavisi, Faz 2’de yüksek kaliteli sonuçlar elde etti ve retina uzmanlarından olumlu geri dönüşler aldı. EYPT, benzer varlıklara sahip Ocular Therapeutix’e kıyasla önemli bir iskontoyla işlem görüyor. Faz 3 LUCIA çalışmasından ek verilerin ekim veya kasım 2026’da gelmesi bekleniyor.
🎯 Vaxcyte (PCVX): Şirket için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notu ve 163 dolar hedef fiyat verildi. Vaxcyte’ın pnömokok konjuge aşı platformu, yetişkinlerde VAX-31 için elde edilen temiz Faz 2 verileriyle daha düşük riskli bir profil çiziyor. Bu çalışma, şimdiye kadarki en geniş serotip kapsamını gösterdi. VAX-31, Faz 3’e geçti; OPUS-1 çalışmasının verileri 2026’nın dördüncü çeyreğinde, OPUS-2 ve OPUS-3 verileri ise 2027’nin ilk yarısında bekleniyor. VAX-31’in bebeklerdeki Faz 2 verilerinin de 2027’nin ilk yarısında açıklanması öngörülüyor.
🎯 Erasca (ERAS): Mizuho, ERAS için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notu ve 26 dolar hedef fiyat belirledi. Şirketin RAS inhibitörü portföyü, RAS kaynaklı solid tümörlerde güçlü bir konumda ve çok milyar dolarlık bir potansiyel sunuyor. ERAS-0015 adlı pan-RAS moleküler yapıştırıcı, ikinci basamak ve sonrası küçük hücreli dışı akciğer kanseri hastalarında %62 yanıt oranı gösterdi. Şirket, ERAS-4001’in Faz 1/1b monoterapi verilerini 2026’nın ikinci yarısında, ERAS-0015’in kombinasyon ve genişleme verilerini ise 2027’nin ilk yarısında açıklamayı planlıyor.
🎯 Arcutis Biotherapeutics (ARQT): Şirket için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notu ve 35 dolar hedef fiyat verildi. Arcutis’in 2026 Zoryve satış hedefi olan 480-495 milyon dolara ulaşma potansiyeli, dermatoloji ve birinci basamak/pediatri pazarlarında satış ekibinin genişlemesiyle destekleniyor. Zoryve Krem 0,05%’in 2 yaş altı atopik dermatit tedavisi için FDA onayının 2027 başında alınması bekleniyor. Yönetim, 2027’nin 2,3-3 milyar dolarlık zirve satış hedefi için bir dönüm noktası olabileceğini belirtti.
🎯 Lantheus Holdings (LNTH): Şirket için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notu ve 115 dolar hedef fiyat açıklandı. Pylarify, prostat kanseri görüntülemede lider PSMA PET ajanı konumunda. ABD’de toplam adreslenebilir pazarın 2 milyar dolardan 2029’a kadar yaklaşık %50 artışla 3 milyar dolara çıkması bekleniyor. Yeni nesil PYLARIFY (TruVu) ticari lansmanı 2027 sonunda planlanıyor. Alzheimer için MK-6240’ın PDUFA tarihi ise 2026 ağustos ortasında.
🎯 Encompass Health (EHC): Mizuho, EHC için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notu ve 134 dolar hedef fiyat verdi. Yatan hasta rehabilitasyon tesisi işletmecisi, 2026’nın ilk çeyreğinde doluluk oranını %78,7’ye yükseltti; tesislerin yaklaşık %35’i ortalama %95 dolulukta çalışıyor. Şirket, 2026’nın ilk yarısından 2027’ye kadar kapasitesi sınırlı tesislerin %50’sine yatak eklemeyi planlıyor. Yıllık yatak ekleme sayısı 80-120’den 150-200’e çıkarılacak. Küçük formatlı hastanelerin ise gelecek yıl faaliyete geçmesi bekleniyor.
🎯 Solventum (SOLV): Şirket için “SEKTÖR ÜSTÜ PERFORMANS” notu ve 100 dolar hedef fiyat açıklandı. Yıl başından bu yana zayıf performansa rağmen, son dönemlerde beklentileri aşan sonuçlar elde edildi. Saflaştırma ve Filtrasyon iş biriminin elden çıkarılması, borçların hızla azaltılması ve Transform for the Future programı kapsamında operasyonel verimlilik için kaynak sağladı. MedSurg segmenti, maliyet azaltıcı girişimler ve portföy optimizasyonundan faydalanmaya devam ediyor; ileri yara bakımındaki büyümenin 2026’ya kadar sürmesi bekleniyor.
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynaklar: investing.com
