Groupon (GRPN), çarşamba günü mevcut 2026 ve 2027 vadeli tahvillerinin sahipleriyle özel olarak düzenlenen bir değişim kapsamında, 2030 vadeli 244 milyon dolarlık yeni kıdemli dönüştürülebilir tahvil ihracını içeren yeni bir finansman stratejisi açıkladı.
Şirket, bu girişimi mevcut borcunu yeniden yapılandırmak ve vadeleri uzatırken tahvil sahiplerine daha yüksek bir dönüşüm primi sunmak için proaktif bir hamle olarak duyurdu.
Yeniden yapılandırma iki ana değişimi içeriyor: 2026 vadeli 20 milyon dolarlık 1,125% Dönüştürülebilir Kıdemli Tahviller ve 2027 vadeli 150 milyon dolarlık 6,25% Dönüştürülebilir Kıdemli Teminatlı Tahviller, toplam 244,07 milyon dolarlık yeni 2030 vadeli 4,875% Dönüştürülebilir Kıdemli Tahvillere dönüştürülecek.
Yeni ihraç edilen 2030 Tahvilleri 4,875% kupon sunacak ve Groupon’un takdirine bağlı olarak nakit, adi hisse senedi veya her ikisinin karışımı ile ödenebilecek. Yaklaşık 54,04 dolar/hisse değerine karşılık gelen başlangıç dönüşüm oranıyla tahviller, hisse senedinin 17 Haziran 2025 tarihindeki kapanış fiyatına göre 50% prim yansıtıyor. Groupon ayrıca, hisse senedinin 30 işlem gününün 20’sinde dönüşüm fiyatının 130%’unun üzerinde işlem görmesi koşuluyla Temmuz 2028’den itibaren tahvilleri geri alma seçeneğini elinde tutuyor.
Anlaşmanın bir parçası olarak, 2027 Tahvillerinin sahiplerinin yaklaşık 76%’sı, tahvil şartlarında önerilen değişikliklere onay verdi ve böylece kısıtlayıcı taahhütlerin çoğunu kaldırdı ve ilgili teminatı serbest bıraktı.
Bu değişiklikler, standart kapanış koşullarına bağlı olarak 2 Temmuz 2025 civarında gerçekleşmesi beklenen değişimin kapanışında yürürlüğe girecek.
Bu borç yeniden düzenlemesi, Groupon’a daha fazla finansal esneklik sağlıyor ve teminatlı borç yükünü azaltırken vadeleri uzatıyor.
GRPN hisseleri, çarşamba günü son kontrolde 0,46% artışla 36,20 dolardan işlem görüyor.
Burada yer alan bilgiler yatırım tavsiyesi içermez. Bilgi için: Midas Sorumluluk Beyanı
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynak: Benzinga
Görsel kaynak: Shutterstock
