CFRA analistleri, EOG için 12 aylık hedef fiyatlarını 16 dolar artırarak 153 dolara yükselttiklerini açıkladı. Bu hedef fiyat, göreceli değerleme ve indirgenmiş nakit akımı (DCF) modellerinin birleşimine dayanıyor. Göreceli değerlemede, 2027 yılı için öngörülen FAVÖK’e 5,2 kat şirket değeri çarpanı uygulandı. Bu oran, EOG’nin tarihsel ileriye dönük ortalamasıyla uyumlu ve hisse başına 125 dolarlık bir değer ortaya koyuyor. DCF modelinde ise, orta vadede %5,0 serbest nakit akımı büyümesi, %2,5 terminal büyüme ve %7,1 iskonto oranı varsayıldı. Bu hesaplamayla hisse başına 181 dolarlık içsel değer elde edildi.
CFRA, 2026 yılı hisse başına kazanç (EPS) tahminini 6,25 dolar artırarak 15,75 dolara, 2027 tahminini ise 1,54 dolar artırarak 13,17 dolara çıkardı. EOG’nin üretim profilinin hâlâ ağırlıklı olarak sıvı ürünlere (2026’da beklenen üretimin %63’ü) dayandığı, ancak Encino satın alımının tamamlanmasının ardından bu oranın önemli ölçüde azaldığı belirtildi.
Şirketin ilk çeyrekte bazı maliyet baskıları yaşadığı, bunun da 2025’in üçüncü çeyreğinde tamamlanan Encino satın alımının sindirilmesinden kaynaklandığı ifade edildi. Ancak EOG’nin uzun vadeli maliyet verimliliği geçmişine dikkat çekilerek, yakın zamanda tekrar verimlilik artışına dönmesinin beklendiği kaydedildi.
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynaklar: MT Newswires
