CFRA analistleri, ALL hisseleri için 12 aylık hedef fiyatlarını 15 dolar artırarak 260 dolara yükselttiklerini açıkladı. Bu değerleme, 2027 yılı için 26,05 dolar olarak güncellenen faaliyet hisse başına kâr (EPS) tahmininin 10 katı ve 2026 yılı için 28,15 dolar olan EPS tahmininin 9,2 katı üzerinden yapıldı. Bu oran, son bir yılın ileriye dönük ortalaması ve sektör ortalaması olan 11 katın altında bulunuyor.
2027’de faaliyet EPS’sinde beklenen düşüşte, 2026’nın ilk çeyreğinde görülen olağanüstü olumlu hasar eğilimlerinin etkili olduğu belirtildi. Analistler, bu seviyenin uzun vadeli sürdürülebilir bir oran olmadığını vurguladı.
2026’nın ilk çeyreğinde faaliyet EPS’si 10,65 dolar olarak gerçekleşti. Bu rakam, geçen yılın aynı dönemindeki 3,53 doların ve analistlerin 6,85 dolarlık tahmininin üzerinde oldu. Ayrıca piyasa beklentisi olan 7,24 doları da aştı. Bu artışta, iyileşen sigortalama performansı etkili oldu.
İlk çeyrekte gelirler %3 artış gösterdi. Bu oran, analistlerin %4-%8 aralığındaki beklentisinin altında kaldı. Ancak P-C kazanılmış primlerde %5,5 artış yaşandı.
Kombine oran %97,4’ten %82,0’ye geriledi. Bu iyileşmede, felaket kaynaklı zararların %44 azalması etkili oldu. Felaket dışı kombine oran ise %83,1’den %80,3’e düştü. Bu gelişme, önceki dönemlerde yapılan fiyat artışlarının başarılı olduğunu gösterdi.
ALL hisseleri şu anda 2026 ve 2027 EPS tahminlerinin yaklaşık 8 katı fiyattan işlem görüyor. Analistler, bu seviyenin sektör ve tarihsel ortalamalara göre düşük olduğunu ve hissenin düşük değerli kaldığını düşünüyor.
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynaklar: MT Newswires
